Amortización anticipada de préstamos: no siempre es una opción buena

21/09/2009

La mayoría de préstamos que solicitamos suelen tener restricciones importantes a la hora de realizar una amortización anticipada total o parcial. El mecanismo de cancelación es el procedimiento por el que realizamos pagos anticipados sobre el préstamo sin que hayan llegado esas cuotas a vencimiento.

A la hora de formalizar cualquier tipo de préstamo, esta condición de cancelación anticipada es importante preverla, puesto que podemos firmar préstamos que impidan realizar este pago dentro de las opciones contractuales. El resto de préstamos que lo permiten, suelen tener unas comisiones importantes sobre la cantidad que vamos a pagar, oscilando como máximo en el 1% para préstamos hipotecarios y pudiendo llegar al 5% en préstamos personales y al consumo.

Para evaluar la conveniencia o no de una cancelación anticipada, tenemos que tener en cuenta una serie de factores para escoger la opción que más ventajosa nos resulte.

Comparativa de la comisión de cancelación con los intereses pendientes de pago

Si nuestro préstamo tiene una comisión de cancelación, el importe que paguemos como comisión debe ser menor que los intereses poendientes de pago. No tiene sentido adelantar un pago y pagar mayor cantidad. Un ejemplo sencillito para que lo veamos. Imaginemos que tengo un préstamo de 1.000 euros a pagar dentro de un año a un tipo de interés del 4% en pago único. Cuando pase el año, yo tengo que pagar 1.040 euros.

Si la comisión de cancelación fuese del 5% por ejemplo, yo tendría que pagar ahora 1.050 euros, con lo cual, esperarnos es la mejor opción en estos casos. Dado que este cálculo es complejo en muchas ocasiones, he preparado una hoja de cálculo que nos realiza las operaciones matemáticas sólo con introducir las condiciones de capital pendiente, tipo de interés y comisiones aplicables.

¿Cuánto dinero gana mi dinero?

El siguiente punto a tener en cuenta, es el caso contrario. Imaginemos que la comisión de cancelación anticipada es menor que los intereses pagados, pero en este caso, también tengo como hándicap evaluar el coste de oportunidad. Volvamos al ejemplo anterior. Tenemos que pagar un préstamo en pago único en un año de 1.000 euros a un tipo de interés del 4%. La comisión de cancelación en este caso sería de un 2%.

Con ese escenario, si yo pago hoy el préstamo, tengo que pagar 1.020 euros y si me espero a su vencimiento, tengo que pagar 1.040 euros. En un principio, podemos pensar que la mejor opción es pagar el préstamo pero no tiene porqué. Imaginemos que puedo formalizar un plazo fijo durante un año que me genere un 3% de intereses.

Podemos suponer este depósito, porque si me estoy planteando cancelar mi préstamo anticipadamente, es porque dispongo previamente del dinero necesario para pagarlo. Este depósito al 3%, me genera 30 euros en intereses, con lo cual, una vez venza el depósito, yo tendré 1.030 euros y necesito pagar 1.040 euros.

A efectos prácticos, he disminuido mi coste financiero del préstamo en 30 euros sin cancelar anticipadamente porque he aprovechado el coste de oportunidad sobre mi propio dinero.

Como vemos, las distintas variantes que nos ofrecen los productos financieros nos sirven para generar ahorros o beneficios que disminuyen nuestros propios costes de financiación. La mayoría de consumidores y usuarios pensamos que pagar un préstamo cuanto antes es el mejor ahorro que podemos llevar a cabo iempre, extremo que no es cierto casi nunca.

Digo casi nunca, porque los únicos créditos que interesa pagar de manera anticipada, son los créditos hipotecarios, siempre y cuando tengamos ventajas fiscales como pueden ser las deducciones por vivienda habitual en las hipotecas. Para el resto de préstamos, hay que coger siempre lápiz y papel como paso previo a cualquier operación a realizar.

En Yo llego a fin de mes | Cómo liquidar los préstamos de manera económica y ordenada
Imagen | Eric Caballero

Remo, editor de Yo llego a fin de mes